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当今的重要事项（六）：集中化与合理化
Andy Ponsford——J.P. 摩根财资部欧洲、中东及非洲区现金产品管理主管
Seamus Desouza——J.P. 摩根财资部执行董事暨外汇产品高级经理
随着J.P. 摩根探讨当今企业财务主管需考虑的最重要事项的系列文章接近尾声，我们来讨论一些危机期间及之后实际上每个财务主管共有的主要目标。首先，公司寻求集中化财资活动——不管是实质的还是虚拟的，以实现对公司现金、投资和借贷活动的可见度与控制力。其次，他们正在合理化银行关系、账户和系统，以实现更高的效率并更充分地利用集中化优势。本文考察当前集中化与合理化的一些驱动因素和实现因素，以及这些措施如何使公司受惠。
对许多财务主管来说，集中化与合理化一直是长期的目标；不过，经济危机强化了商业理由，并降低了变革的内部阻力。在危机期间，确保获得资金的困难和优化利用现金的需求意味着现金的可见度与可得性是首要问题。此外，由于预算紧缩，许多优化项目不得不被推迟或冻结，所以像SWIFT连接或单一欧元支付区（SEPA）转移这类项目常常被搁置。随着我们看到经济开始复苏和新的行业机会，如SEPA直接扣款（SDD）强化了集中收款和SEPA转移的商业理由，我们也看到客户有了更大动力实施财资管理优化项目。
SEPA与集中化
企业财务主管现在清楚地认识到SEPA的意义和潜在好处，尤其是在SDD推出以后更是如此。一些问题仍然存在，尤其是SDD可达性，以及在德国等国家现有直接扣款委托的使用问题。然而，这些问题正接近解决，例如，从2010年11月起，在欧元区内可达性将成为强制要求。这意味着SEPA有了一个有效的起始日期，是大公司向SEPA转移的促进因素。尽管许多人正在等待现有国内支付机制的强制结束日期，并以此作为计划依据，企业财务主管们意识到，有了一个重要的起始日期和确定的商业理由，就有了向SEPA转移的积极性。这是进一步集中化财务活动和合理化内部流程与外部银行关系的促因。
优化支付
SEPA带来了集中化的重要机会。随着管理当地清算周期和支持当地支付方法的需求逐渐消失，公司可以执行标准化流程和格式 ，从而使将支付活动集中到支付处理中心或共享服务中心（SSC）更容易。这将使公司能利用单一技术平台，降低成本并合理化支付服务提供商的数量。
许多财务主管寻求加强支付活动的效率和控制力已有一段时日。集中化支付通常在收款等其他财务活动之前实施，这是由于公司对支付流程和工具有更大的控制力。在新SEPA环境下，集中化支付的关键是选择一家跨欧洲的支付银行。这未必是一项简单的决定，因为不是所有银行都会在未来继续从事支付处理业务。对于像J.P.摩根这样的主要国际银行来说，支付处理是现在的主要业务，未来仍将是我们业务战略的重要部分。对支付业务的持续承担是财务主管们选择跨欧洲支付和现金管理银行的重要考虑因素。此外，随着SEPA机制下使用支付工具的标准化，公司能利用基于XML的ISO20022等行业标准格式，以及领先的专有银行技术和SWIFTNet等独立于银行的通信渠道，以实现支付活动的实时可见性。
